getty
איידער קעגנצייַטיק געלט געווארן די דע פאַקטאָ נאָרמאַל ינוועסמאַנט אָפּציע אין 401 (ק) פּלאַנז, איידער 401 (ק) פּלאַנז געווארן די דע פאַקטאָ נאָרמאַל ריטייערמאַנט סייווינגז אָפּציע, רובֿ מענטשן ינוועסטאַד אין יחיד סיקיוראַטיז. זיכער, קעגנצייַטיק געלט עקסיסטירט דעמאָלט, אָבער זיי אָפט געפירט גרויס קאָמיסיע טשאַרדזשיז, אפילו גרעסערע פראָנט-ענד לאָודז, און, צו דיסקערידזש איר פון געלאזן, קעגנצייַטיק פאָנד קאָמפּאַניעס ימפּאָוזד גרויס צוריק-ענד פיז.
סימפּלי סטייטיד, קעגנצייַטיק געלט קאָסטן צו פיל פֿאַר די דורכשניטלעך ינוועסטער. און דורך "קאָסטן," די רעפֿערענץ איז נישט צו די פאָנד ס אַנדערלייינג קאָסט פאַרהעלטעניש, אָבער צו די פאַקטיש אויס-פון-קעשענע קאָס איר'ד האָבן צו באַצאָלן פֿאַר די פּריווילעגיע פון פּאָאָלינג דיין ינוועסמאַנט געלט מיט אנדערע.
פֿאַר ינוועסטערז מיט קליין סאַמז פון געלט, קעגנצייַטיק געלט רעפּריזענטיד אַ שנעל וועג צו באַוואָרענען פאַכמאַן פאַרוואַלטונג. זיי אויך צוגעשטעלט אַן אַוועניו צו אַ גרעסערע דיווערסאַפאַקיישאַן (כאָטש אַקאַדעמיק שטודיום וואָלט שפּעטער ווייַזן אַז עס איז מעגלעך צו שאַפֿן אַ דיווערסאַפייד פּאָרטפעל מיט בלויז אַ טוץ אָדער אַזוי סיקיוראַטיז).
די טעג, כּמעט אַלעמען ינוועסטירן אין קעגנצייַטיק געלט. מיט זייער אַמניפּרעסענסע אין 401 (ק) פּלאַנז, עס איז כּמעט אוממעגלעך צו ויסמיידן זיי. ווייניקערע מענטשן הייַנט זענען באַקאַנט מיט די בענעפיץ פון בנין פּאָרטפאָוליאָוז פון יחיד סיקיוראַטיז. אַנשטאָט, זיי פאַרלאָזנ זיך די "איין גרייס פיץ אַלע" קולטור פון פינאַנציעל פּראָדוקטן.
דאָ ס דער פאַקט: איין גרייס טוט נישט פּאַסיק אַלע, ספּעציעל פֿאַר ריטייערמאַנט.
ווי קענען איר צוריקציענ זיך מער באַקוועם?
דאָס איז דער ציל איר לעסאָף זוכן. וואָס איז אַ באַקוועם ריטייערמאַנט פֿאַר איר? פֿאַר רובֿ, עס ינוואַלווז עטלעכע געפיל פון פרייהייט. פרייהייט צו טאָן וואָס איר ווילט. פרייהייט פון זאָרג וועגן די אַנסערטאַנטי פון מאָרגן. אין קורץ, פרייהייט צו קלייַבן דיין אייגן צוקונפט.
באַטראַכטן וואָס דאָס מיטל וועגן דיין ריטייערמאַנט ינוועסטמאַנץ. אָונינג ינוועסמאַנט פּראָדוקטן זאל געזונט ווי אַ גוט געדאַנק ווייַל איר פּאָאָלינג דיין געלט מיט אנדערע צו דערגרייכן עקאָנאָמיעס פון וואָג. אבער וואָס זענען איר געבן אַרויף אין וועקסל? זענען קעגנצייַטיק געלט טאַקע אין דיין בעסטער אינטערעס ווען איר קען מאַכן אַ פּריוואַט פּאָרטפעל פאָוקיסט אויף דיין באדערפענישן אַליין?
עס איז ווי דער חילוק צווישן ריידינג עפנטלעך טראַנספּערטיישאַן קעגן אַ לימאַזין מיט טשאַופערד. יאָ, די ערשטע קאָס ווייניקער ווייַל איר טיילן די פאָר מיט אנדערע, אָבער עס לימאַץ איר בלויז צו זיכער סטאַפּס. דער יענער, אויף די אנדערע האַנט, נעמט איר פּונקט ווו איר ווילן צו גיין. דאָס כיילייץ דער ערשטער נוץ פון ינוועסטינג אין יחיד סיקיוראַטיז.
סיבה #1: יחיד סיקיוראַטיז געבן איר מער קאָנטראָל און בייגיקייַט.
"פֿאַר גרעסערע פּאָרטפאָוליאָוז, די יבערגאַנג פון פּראָדוקטן צו יחיד סיקיוראַטיז קען זיין אין דער בעסטער אינטערעס פון ריטייריז ווייַל דאָס קען לאָזן זיי צו האָבן מער קאָנטראָל און בייגיקייט איבער זייער ינוועסטמאַנץ," זאגט מינאַ טאַדרוס, סעאָ פון Tadrus Capital LLC אין טאַמפּאַ. "אָבער, עס איז וויכטיק פֿאַר ריטייריז צו קערפאַלי באַטראַכטן זייער פינאַנציעל וויסן און עקספּערטיז, ווי געזונט ווי די צייט און ענערגיע זיי האָבן בנימצא צו פירן זייער אייגענע ינוועסטמאַנץ, איידער זיי מאַכן דעם יבערגאַנג."
מיט קעגנצייַטיק געלט, איר קענען נישט בפירוש גלייַכן דיין ינוועסמאַנט אַבדזשעקטיווז מיט דיין ינוועסטמאַנץ. דאָס איז די מערסט קריטיש מייַלע פון יחיד סיקיוראַטיז. פֿאַר בייַשפּיל, אויב איר האָבן אַ צאָלונג פון $10,000 אין צען יאָר, איר קענען קויפן אַ יו. איר קענען נישט טאָן דאָס מיט קעגנצייַטיק געלט.
"דורך ינוועסטינג גלייַך אין סטאַקס און קייטן, ריטייריז האָבן מער קאָנטראָל איבער זייער ינוועסמאַנט דיסיזשאַנז און קענען צוטיילן זייער פּאָרטפעל צו זייער ספּעציפיש פינאַנציעל גאָולז און ריזיקירן טאָלעראַנץ," זאגט גאַרעטט פּאָלאַנקאָ, סי.איי.עי. "דאָס קען זיין מער אַפּילינג פֿאַר ריטייריז וואָס האָבן אַ שטאַרק פארשטאנד פון די פינאַנציעל מארקפלעצער און ווילן צו האָבן מער קאָנטראָל איבער זייער ינוועסטמאַנץ."
ווען איר נעמען אַ דיפּער ונטערטוקנ זיך אין די צוויי הויפּט אַסעט קלאסן, איר באַקומען מער קלעריטי וועגן וואָס יחיד סיקיוראַטיז טענד צו געבן איר מער גינציק אַוטקאַמז.
איז עס בעסער צו ינוועסטירן אין יחיד קייטן אָדער בונד געלט?
עס איז גוט פארשטאנען אַז אָונינג בונד געלט איז ניט ווי אָונינג יחיד קייטן. דאָס ריווילז די רגע סיבה איר וואָלט זיין בעסער אַוועק פון ינוועסמאַנט פּראָדוקטן צו יחיד סיקיוראַטיז.
סיבה #2: יחיד באָנדס זענען מער פּרידיקטאַבאַל ווי באָנד געלט.
"ינוועסטינג אין יחיד קייטן האט עטלעכע אַדוואַנטידזשיז, אַרייַנגערעכנט רידוסט מאַרק ריזיקירן (ווען איר האַלטן קייטן צו צייַטיקייַט), נידעריקער ריזיקירן פון פעליקייַט (פֿאַר העכער רייטאַד קייטן), קאָנסיסטענט האַכנאָסע פון אינטערעס און די פיייקייט צו באַשליסן וואָס קייטן צו ינוועסטירן אין (אַרייַנגערעכנט טערמינען אַזאַ ווי צייַטיקייַט, קרעדיט ראַנג, ישוער אינדוסטריע, אאז"ו ו), זאגט David Rosenstrock, דירעקטאָר און גרינדער פון Wharton Wealth Planning אין ניו יארק סיטי. "אויב אינטערעס ראַטעס זענען רייזינג, דעמאָלט יחיד קייטן און בונד לאַדערז קען זיין אַ גוטע סטראַטעגיע זינט די בונד פּרייסאַז זענען דראַפּינג בשעת ייעלדס זענען אויף די העכערונג. א בונד לייטער סטראַטעגיע, אָדער בייינג אַ פּאָרטפעל פון קייטן מיט פאַרשידענע מאַטיוראַטיז וואָס זענען פאַרשפּרייטן אויס, וועט אָפט לאָזן איר צו נעמען בעסער מייַלע פון אַ רייזינג אינטערעס קורס סוויווע. ווי קירצער דייטיד קייטן דערוואַקסן, איר קענען ריינוועסט די לייזונג אין העכער טראָגן קייטן און כאַפּן העכער אינטערעס ראַטעס.
דאָס איז נישט צו מיינען אַז מאָווינג צו יחיד קייטן האט נישט אַ ביסל דיסאַדוואַנטידזשיז.
"ינוועסטינג אין יחיד קייטן האט, אָבער, אויך עטלעכע נאָך ריסקס," זאגט ראָזענסטראָקק. "למשל, עס איז וויכטיק צו פֿאַרשטיין די קאָראַליישאַן צווישן אינטערעס ראַטעס און בונד פּרייסיז און ייעלדס, אַזוי איר טאָן ניט קויפן אָדער פאַרקויפן אין די אומרעכט צייט. ווען איר דיווערסאַפיי מיט יחיד קייטן, די מאַסע פון טשוזינג קייטן ליגט מיט די ינוועסטער אלא ווי אַ פאָנד פאַרוואַלטער. איר קען דאַרפֿן צו פאַרברענגען צייט צו פאָרשונג פאַרשידענע בונד אָפּציעס צו באַשליסן וואָס זענען די בעסטער פּאַסיק פֿאַר דיין פּאָרטפעל. אין אַדישאַן, איר קען דאַרפֿן צו ינוועסטירן גרעסערע אַמאַונץ ווי איר וואָלט האָבן מיט אַ בונד פאָנד צו דערגרייכן די זעלבע מדרגה פון דיווערסאַפאַקיישאַן ווען טשוזינג יחיד קייטן.
כאָטש איר קענען לייכט אָנכאַפּן די חילוק צווישן קייטן און בונד געלט, זען די חילוק צווישן סטאַקס און לאַגער געלט איז אַ אַרויסרופן פֿאַר יענע ווייניקער אַווער פון די ינטראַקאַסיז פון פּאָרטפעל פאַרוואַלטונג.
איז עס בעסער צו ינוועסטירן אין יחיד סטאַקס אָדער לאַגער געלט?
צוריקרופן די אָריגינעל סיבה מענטשן געוואלט צו ינוועסטירן אין קעגנצייַטיק געלט. זיי געוואלט ביידע פאַכמאַן פאַרוואַלטונג און פּעלץ זיי קען בעסער דיווערסאַפיי דורך קעגנצייַטיק געלט. דאָס האָט געארבעט אַזוי לאַנג ווי קעגנצייַטיק פאָנד פּאָרטפעל מאַנאַדזשערז האַלטן קליין פּאָרטפאָוליאָוז. ווי קעגנצייַטיק געלט געווארן מער פאָלקס דורך 401 (ק) פּלאַנז, זייער אַסעץ געוואקסן, און אַזוי די נומער פון פּאָרטפעל האָלדינגס. הייַנט, עס איז נישט ומגעוויינטלעך צו זען קעגנצייַטיק געלט מיט אַרויף צו 1,000 סיקיוראַטיז אָדער מער.
דאָס קען זיין אַ ביישפּיל פון "איבער-דיווערסאַפאַקיישאַן," וואָס פירט צו די דריט מייַלע געפֿינט דורך בויען דיין אייגענע פּאָרטפעל.
סיבה #3: עס איז גרינגער צו דיווערסאַפיי ניצן יחיד סיקיוראַטיז.
"ינוועסטינג גלייַך אין סטאַקס און קייטן אַלאַוז ריטייריז צו דיווערסאַפיי זייער פּאָרטפעל און ינוועסטירן אין אַ פאַרשיידנקייַט פון סיקיוראַטיז," זאגט Polanco. "דאָס קען העלפֿן פאַרמינערן ריזיקירן און צושטעלן אַ שוץ קעגן מאַרק דאַונטערן אָדער עקאָנאָמיש ריסעשאַן."
פון קורס, ווען פילע פרעגן אויב סטאַקס זענען בעסער ווי לאַגער געלט, וואָס זיי טאַקע פרעגן איז:
קענען איר שלאָגן די מאַרק מיט יחיד סטאַקס?
די וואס פרעגן דעם קשיא קען זיין צעמישט וועגן זייער געהעריק ציל. איז עס צו לעבן אַ באַקוועם ריטייערמאַנט אָדער צו האָבן אַ מצבה עפּיטאַפף וואָס לייענט: "דאָ ליגט יוחנן דאָו. ער קלאַפּט די S&P 500. ”
קלאר, ביטינג די מאַרק איז נישט אַ צונעמען בענטשמאַרק פֿאַר אַ יחיד. דאָס לעבן איז צו קאָמפּליצירט. צום באַדויערן, די סעקוריטיעס און עקסטשאַנגע קאַמישאַן ריקווייערז קעגנצייַטיק געלט צו מעסטן זייער פאָרשטעלונג קעגן אַ בענטשמאַרק (יוזשאַוואַלי אַ מאַרק אינדעקס). איר מיסטאָמע האָבן דיין אייגענע "בענטשמאַרק" (יוזשאַוואַלי פּראַגרעסינג צו באַקומען אַ פּערזענלעך פינאַנציעל ציל).
איר ווילן צו פאָרויס און ויסמיידן מאָווינג צו ווייַט צוריק. אַוווידינג לאָססעס, דעריבער, איז מער באַטייַטיק ווי ביטינג די מאַרק. עס איז גרינגער צו ויסמיידן לאָססעס מיט יחיד סיקיוראַטיז. אין אנדערע ווערטער…
סיבה #4: יחיד סעקוריטיעס העלפֿן איר צו רעדוצירן דאַונסייד ריזיקירן.
"דורך ינוועסטינג גלייַך אין סטאַקס און קייטן, ריטייריז קען האָבן די פּאָטענציעל צו פאַרדינען העכער קערט קאַמפּערד צו ינוועסטינג אין ינוועסמאַנט פּראָדוקטן ווי קעגנצייַטיק געלט אָדער עטפס," זאגט Polanco. "דאָס איז ווייַל ינוועסמאַנט פּראָדוקטן קען באַשולדיקן פיז אָדער האָבן נידעריקער קערט רעכט צו זייער אַנדערלייינג ינוועסטמאַנץ בשעת ינוועסטינג גלייַך אין סטאַקס און קייטן אַלאַוז די ריטייערי צו קלייַבן ספּעציפיש סיקיוראַטיז און פּאַטענטשאַלי דערגרייכן העכער קערט."
צום סוף, אויב איר זענט אַ טיפּיש ריטייערי, דיין נעץ ווערט איז נישט לימיטעד צו ריטייערמאַנט סייווינגז פּלאַנז. איר וועט מסתּמא אויך ינוועסטירן אַרויס די אָפּציעס. אויב דאָס איז דער פאַל, איר קען האָבן די פאלגענדע קשיא.
זענען יחיד סיקיוראַטיז בעסער ווי קעגנצייַטיק געלט פֿאַר שטייַערדיק אַקאַונץ?
דאָ, די יבעררוק פון אַ ינוועסמאַנט פּראָדוקט סטראַטעגיע צו אַ יחיד זיכערהייט סטראַטעגיע האט אַ זייער קריטיש מייַלע.
סיבה # 5: איר קענען פירן דיין טאַקסיז בעסער מיט יחיד סיקיוראַטיז.
"אין רובֿ פאלן, עס מאכט זינען צו רעדוצירן די לייַערס פון פיז, פאַרגרעסערן די קוסטאָמיזאַטיאָן פון די פּאָרטפעל און שטעלן זיך צו בעסער פירן טאַקסיז," זאגט Stephen Taddie, פּאַרטנער אין HoyleCohen, LLC אין פיניקס. "א פּראָסט פֿאַרבעסערונג איז מאָווינג אַוועק פון די יערלעך איינגעזען קאַפּיטאַל געווינס פאַרשפּרייטונג אַז פילע געלט פּייאַוט אין יאָר סוף צו אַ פּראָגראַם ווו די גיינז אָדער לאָססעס זענען איינגעזען אין די פּאָרטפעל מיט אַן אויג צו וואָס איז בעסטער פֿאַר איר."
ווי מיט קעגנצייַטיק געלט זיך, די פינף סיבות זענען אויך נישט "איין גרייס פיץ אַלע." איר קען האָבן צושטאנדן ווו, טראָץ קלאָר און קלאָר ווי דער טאָג אַדוואַנטידזשיז, עס בלייבט אין דיין בעסטער אינטערעס צו האַלטן דיין ינוועסטמאַנץ אין פּראָדוקטן.
"מאל אַ יבערגאַנג קען נישט מאַכן זינען," זאגט טאַדי. "א קליענט וואָס האלט נידעריק-קאָסטן יקער געראטן פּראָדוקטן אין אַ שטייַערדיק פּאָרטפעל קען נישט וועלן צו מיד יבערגאַנג און פאַרשטיין אַ גרויס קאַפּיטאַל געווינס נאָר צו בעסער שטעלע זיך אין יחיד סיקיוראַטיז פֿאַר דער צוקונפֿט. ביסלעכווייַז ארבעטן צו דעם ציל בשעת אָנפירונג שטייער אַכרייַעס זיכער מאכט זינען. א זייער עלטער ינוועסטער מיט נידעריק-קאָסטן יקער געראטן פּראָדוקטן אין אַ שטייַערדיק חשבון קען זיין בעסער געדינט דורך פּלאַנירונג צו נוצן די סטעפּ-אַרויף אין קאָס יקער ביי טויט הערשן צו עלימינירן די שטייַער אויף די עמבעדיד געווינס צו אַריבערפירן עשירות צו דער ווייַטער דור. דעפּענדינג אויף די פּראָצענט פון די געווינס און גרייס פון דעם פּאָרטפעל, די פּאָטענציעל שטייער סייווינגז קען פאַרגרעסערן נידעריקער הוצאות און בעסער פאָרשטעלונג דיפּענדינג אויף די טיימינג פון די טריגערינג געשעעניש. נאָך די סטעפּ-אַרויף יקער, דער ווייַטער דור קען יבערגאַנג זייער חלק צו יחיד סיקיוראַטיז אָן שטייער אַכרייַעס. א קליענט (שטייַעראַבאַל אָדער שטייער אַנדערש) וואָס קען נישט באַקומען אַ יינציק פאָקוס אויף די פאָרשטעלונג פון יעדער יחיד ינוועסמאַנט אין זייער פּאָרטפעל, איז מיסטאָמע בעסער צו בלייבן ינוועסטאַד דורך מאַרק סייקאַלז אין אַ מער טייַער פּראָגראַם ווי יבערגאַנג צו בלויז אָנטייל נעמען אין די זיך-דעסטרוקטיווע. אין און אויס פון מאַרק טראַנזאַקשאַנז. אין פאלן ווען עס זענען עקסיט / אַרויסגעבן פיז ינוואַלווד, די טיימינג פון די יבערגאַנג קען אָפענגען אויף מיטאַגייטינג די פיז, אַזוי די יבערגאַנג איז מער פיליק.
ווען מענטשן צוריקציענ זיך, זיי אָפט וואַנדערינג אויב עס איז בעסער צו האַלטן זייער אַסעץ אין די פּלאַן פון זייער ערשטע באַלעבאָס אָדער ראָולד זיי איבער אין אַ פּריוואַט געראטן יראַ חשבון.
אויב איר האַלטן עס אין דעם פּלאַן, אויב די פירמע אָפפערס אַ זיך-דירעקטעד אָפּציע, איר בכלל לימיטעד צו ינוועסטינג אין פּראָדוקטן ווי קעגנצייַטיק געלט. דאָס קען נישט זיין אין דיין בעסטער אינטערעס, ווייַל די יבערגאַנג פון פּראָדוקטן צו יחיד סטאַקס און קייטן אָפפערס עטלעכע וויכטיק בענעפיץ.
דאָס רייזאַז די קשיא: צי איר האָבן גענוג געראטעוועט אין דיין ריטייערמאַנט חשבון צו לאָזן איר ינוועסטירן אין יחיד סטאַקס און קייטן?
מקור: https://www.forbes.com/sites/chriscarosa/2023/01/14/5-reasons-individual-stocks-and-bonds-are-better-than-products/