אָיל פּרייסאַז קליימד אויף מאנטאג מאָרגן נאָך OPEC + ריזאַלווד אויף זונטיק צו האַלטן די קורס פון ייל פּראָדוקציע קאַץ פאָרויס פון די ימפּלאַמענטיישאַן פון אַ $ 60 פּרייַז היטל אויף רוסיש-אָריגינעל רוי ייל ניגאָושיייטיד דורך די אי.יו., די G7, און אויסטראַליע. OPEC+ האט פריער מסכים געווען צו שניידן פּראָדוקציע מיט צוויי מיליאָן בפּד, וועגן צוויי פּראָצענט פון וועלט פאָדערונג, פון נאוועמבער ביז דעם סוף פון 2023.
נאָך, ייל פּרייסאַז זענען אַראָפּ מער ווי 30% פון זייער 52-וואָך כייז, בשעת, טשיקאַווע, די ענערגיע סעקטאָר איז בלויז פיר פּראָצענט פון זיין הויך. אין די לעצטע צוויי חדשים, די לידינג בענטשמאַרק פון די ענערגיע סעקטאָר, די ענערגיע סעלעקט סעקטאָר ספּדר פאָנד (NYSEARCA: XLE), האט קליימד 34% בשעת די דורכשניטלעך גראָב אָרט פּרייסאַז האָבן דיקליינד מיט 18%. דאָס איז אַ נאָוטאַבאַל דיווערדזשאַנס ווייַל די קאָראַליישאַן צווישן די צוויי אין די לעצטע פינף יאָר איז 77% און 69% אין די לעצטע יאָרצענדלינג.
לויט בעספּאָקע ינוועסטמענט גרופע דורך די וואנט סטריט דזשאָורנאַל, די איצטיקע שפּאַלטן מאַרקס די ערשטער מאָל זינט 2006 אַז די ייל און גאַז סעקטאָר האט טריידיד אין 3% פון אַ 52-וואָך הויך בשעת די WTI פּרייַז ריטריטיד מער ווי 25% פון זיין ריספּעקטיוו 52-וואָך הויך. דאָס איז אויך בלויז די פינפט אַזאַ דיווערדזשאַנס זינט 1990.
David Rosenberg, גרינדער פון פרייַ פאָרשונג פירמע Rosenberg Research & Associates ינק. האט אַוטליינד 5 שליסל סיבות וואָס ענערגיע סטאַקס בלייַבן אַ קויפן טראָץ ייל פּרייסאַז פיילינג צו מאַכן קיין הויפּט גיינז אין די לעצטע פּאָר פון חדשים.
#1. גינציק וואַלואַטיאָנס
ענערגיע סטאַקס בלייבן ביליק טראָץ דעם ריזיק ראַפּ. ניט בלויז האט דער סעקטאָר וויידלי אַוטפּערפאָרמד די מאַרק, אָבער קאָמפּאַניעס אין דעם סעקטאָר בלייבן לעפיערעך ביליק, אַנדערוואַליוד און קומען מיט העכער-דורכשניטלעך פּראַדזשעקטאַד פאַרדינסט וווּקס.
ראָזענבערג האט אַנאַלייזד PE ריישיאָוז דורך ענערגיע סטאַקס דורך קוקן אין היסטארישע דאַטן זינט 1990 און געפונען אַז, אין דורכשניטלעך, די סעקטאָר ראַנגקט אין בלויז זיין 27 פּערסענטילע היסטאָריש. אין קאַנטראַסט, די ד & פּ 500 זיצט אין זיין 71 פּערסענטיל טראָץ די טיף סעלינג וואָס געטראפן פריער אין די יאָר.
בילד מקור: זאַקס ינוועסטמענט פאָרשונג
עטלעכע פון די טשיפּאַסט ייל און גאַז סטאַקס רעכט איצט אַרייַננעמען Ovintiv Inc. (NYSE: OVV) מיט אַ פּע פאַרהעלטעניש פון 6.09; די פירמע Civitas Resources, Inc. (NYSE: CIVI) מיט אַ פּע פאַרהעלטעניש פון 4.87, Enerplus Corporation (NYSE: ERF) (TSX: ERF) האט פּע פאַרהעלטעניש פון 5.80, אָקסידענטאַל פּעטראָלעום קאָרפּאָראַטיאָן (NYSE: OXY) האט אַ פּע פאַרהעלטעניש פון 7.09 בשעת קאַנאַדיאַן נאַטוראַל רעסאָורסעס לימיטעד (NYSE: CNQ) האט אַ פּע פאַרהעלטעניש פון 6.79.
# קסנומקס. שטאַרק פאַרדינסט
שטאַרק פאַרדינסט דורך ענערגיע קאָמפּאַניעס זענען אַ גרויס סיבה וואָס ינוועסטערז זענען נאָך פלאַקינג צו ייל סטאַקס.
די דריט פערטל פאַרדינסט סעזאָן איז כּמעט איבער, אָבער ביז איצט עס איז געווען בעסער ווי דערשראָקן. לויט FactSet ס פאַרדינסט ינסייץ, פֿאַר Q3 2022, 94% פון S&P 500 קאָמפּאַניעס האָבן געמאלדן Q3 2022 פאַרדינסט, פון וואָס 69% האָבן געמאלדן אַ positive עפּס יבערראַשן און 71% האָבן געמאלדן אַ positive רעוועך יבערראַשן.
די ענערגיע סעקטאָר האט געמאלדן די העכסטן פאַרדינסט וווּקס פון אַלע עלף סעקטאָרס ביי 137.3% קעגן 2.2% דורכשניטלעך דורך די ד & פּ 500. אין די סאַב-אינדוסטריע מדרגה, אַלע פינף סאַב ינדאַסטריז אין די סעקטאָר געמאלדן אַ יאָר-איבער-יאָר פאַרגרעסערן אין פאַרדינסט: אָיל & גאַז ראַפינירן & מאַרקעטינג (302%), ינטעגראַטעד אָיל & גאַז (138%), אָיל & גאַז עקספּלאָריישאַן & פּראָדוקציע (107%), אָיל & גאַז עקוויפּמענט & באַדינונגס (91%), און אָיל & גאַז סטאָרידזש און טראַנספּאָרטאַטיאָן (21%). ענערגיע איז אויך דער סעקטאָר וואָס האט רובֿ קאָמפּאַניעס ביטינג וואנט סטריט עסטאַמאַץ מיט 81%. די positive רעוועך סאַפּרייזיז רעפּאָרטעד דורך מאַראַטהאָן פּעטראָלעום ($47.2 ביליאָן קעגן $ 35.8 ביליאָן), עקסאָן מאָביל ($112.1 ביליאָן קעגן $ 104.6 ביליאָן), שעווראָן ($66.6 ביליאָן קעגן $ 57.4 ביליאָן), וואַלעראָו ענערגיע ($42.3 ביליאָן קעגן $ 40.1 ביליאָן), און פיליפּס 66 ($43.4 ביליאָן קעגן $ 39.3 ביליאָן) זענען געווען באַטייטיק מיטארבעטערס צו דער פאַרגרעסערן אין די רעוועך וווּקס קורס פֿאַר די אינדעקס זינט 30 סעפטעמבער.
אפילו בעסער, די דערוואַרטונג פֿאַר די ענערגיע סעקטאָר בלייבט העל. לויט אַ פריש Moody's פאָרשונג באַריכט, ינדאַסטרי פאַרדינסט וועט סטייבאַלייז קוילעלדיק אין 2023, כאָטש זיי וועלן קומען אַ ביסל אונטער לעוועלס ריטשט דורך די לעצטע פּיקס.
די אנאליסטן באמערקן אז די סחורה פרייזן זענען אראפגעפאלן פון זייער הויכע שטאפלען פריער אין 2022, אבער האבן פאראויסגעזאגט אז פרייזן וועלן מעגליך בלייבן סייקליש שטארק ביז 2023. דאס, קאמבינירט מיט באשיידענע וואקסן אין וואליומען, וועט שטיצן שטארקע געלט-פלוס דזשענעראציע פאר אויל און גאז פראדוצירער. . Moody's עסטימאַטעד אַז די EBITDA פון די יו. עס. ענערגיע סעקטאָר פֿאַר 2022 וועט זיין $ 623 ב אָבער פאַלן צו $ 585 ב אין 2023.
די אַנאַליס זאָגן אַז נידעריק קאַפּעקס, רייזינג אַנסערטאַנטי וועגן די יקספּאַנשאַן פון צוקונפֿט סאַפּלייז און הויך דזשיאָופּאַליטיקאַל ריזיקירן פּרעמיע וועט, אָבער, פאָרזעצן צו שטיצן סייקאַללי הויך ייל פּרייסאַז. דערווייַל, שטאַרק אַרויספירן פאָדערונג פֿאַר יו. עס. לנג וועט פאָרזעצן צו שטיצן הויך נאַטירלעך גאַז פּרייסיז.
אין אנדערע ווערטער, עס זענען פשוט נישט בעסער ערטער פֿאַר מענטשן וואָס ינוועסטירן אין די יו. עס. לאַגער מאַרק צו פּאַרק זייער געלט אויב זיי זענען קוקן פֿאַר ערנסט פאַרדינסט וווּקס. ווייַטער, די דערוואַרטונג פֿאַר די סעקטאָר בלייבט העל.
כוועראַז ייל און גאַז פּרייסאַז האָבן דיקליינד פֿון די לעצטע כייז, זיי זענען נאָך פיל העכער ווי זיי האָבן געווען אין די לעצטע פּאָר פון יאָרן, דעריבער די אָנגאָינג ענטוזיאַזם אין די ענערגיע מארקפלעצער. טאקע, די ענערגיע סעקטאָר בלייבט אַ ריזיק וואַל סטריט באַליבסטע, מיט די זאַקס אָילס און ענערגיע סעקטאָר איז די העכסט-ראַנגקט סעקטאָר פון אַלע 16 זאַקס ראַנגקט סעקטאָרס.
#3. שטאַרק פּייאַוץ צו שערכאָולדערז
אין די לעצטע צוויי יאָר, יו. עס. ענערגיע קאָמפּאַניעס האָבן געביטן זייער ערשטע פּלייַבאָאָק פון ניצן רובֿ פון זייער געלט פלאָוז פֿאַר פּראָדוקציע וווּקס צו צוריקקומען מער געלט צו שערכאָולדערז דורך דיווידענדז און בייבאַקקס.
דעריבער, די קאַמביינד דיווידענד און בייבאַק טראָגן פֿאַר די ענערגיע סעקטאָר איז איצט אַפּראָוטשינג 8%, וואָס איז הויך לויט היסטארישע סטאַנדאַרדס. ראָזענבערג באמערקט אַז אין 2020 און 2009 איז געווען ענלעך עלעוואַטעד לעוועלס, וואָס פּריסידאַד פּיריאַדז פון שטאַרקייט. אין פאַרגלייַך, די קאַמביינד דיווידענד און בייבאַק טראָגן פֿאַר די S&P 500 איז נעענטער צו פינף פּער סענט, וואָס מאכט פֿאַר איינער פון די גרעסטע גאַפּס אין טויווע פון די ענערגיע סעקטאָר אויף רעקאָרד.
# קסנומקס. נידעריק ינוואַנטאָריעס
טראָץ די פּאַמעלעך פאָדערונג, די יו. עס. ינוואַנטאָרי לעוועלס זענען ביי זייער לאָואַסט מדרגה זינט מיטן 2000 טראָץ די Biden אַדמיניסטראַציע טריינג צו נידעריקער פּרייז דורך פלאַדינג מארקפלעצער מיט 180 מיליאָן באַראַלז פון גראָב פון די SPR. ראָזענבערג באמערקט אַז אנדערע פּאָטענציעל קאַטאַליסץ וואָס קען רעזולטאַט אין נאָך אַרוף דרוק אויף פּרייז אַרייַננעמען רוסיש ייל פּרייז היטל, אַ ווייַטער עסקאַלירונג אין די רוסלאַנד / אוקריינא מלחמה און טשיינאַ פּיוואַטינג אַוועק פון זיין נול COVID-19 פּאָליטיק.
#5. העכער עמבעדיד "OPEC + שטעלן"
ראזענבערג מאכט א נקודה אז OPEC+ איז איצט מער באקוועם מיט אויל טריידינג העכער $90 פער פאס, קעגן די $60-$70 קייט וואס זיי האבן אנגענומען אין די לעצטע יארן. דער ענערגיע עקספערט זאגט אז דאס איז דער פאל ווייל דער קארטעל איז ווייניגער באזארגט איבער פארלירן מארקעט טיילן פאר אמעריקאנער שאלע פראדוצירער, ווייל די לעצטע האבן פריאריטעט באצאלן פאר שערכאָולדערז אַנשטאָט פון אַגרעסיוו פּראָדוקציע וווּקס.
די נייַע שטעלונג פון OPEC + אָפפערס בעסער וויזאַביליטי און פּרידיקטאַביליטי פֿאַר ייל פּרייסאַז בשעת פּרייסאַז אין די $ 90 פּער פאַס קייט קענען האַלטן שטאַרק פּייאַוט דורך דיווידענדז און בייבאַקקס.
דורך Alex Kimani פֿאַר Oilprice.com
מער שפּיץ לייענען פון Oilprice.com:
מקור: https://finance.yahoo.com/news/energy-stocks-big-buy-now-000000921.html